Подготовка и согласование кредитно-обеспечительной документации в интересах финансирующей организации для целей рефинансирования синдицированного кредита, предоставленного для строительства и эксплуатации Центральной кольцевой автодороги в Московской области (ЦКАД-3)

Государственно-частное партнерство (ГЧП) / инфраструктурные проекты

Эксперты «Качкин и Партнеры» консультировали финансирующую организацию в рамках предоставления кредита компании ООО «АСК» (входит в Группу Автобан), которая является концессионером по проекту строительства и эксплуатации третьего пускового комплекса Центральной кольцевой автодороги в Московской области (ЦКАД-3), а также при рефинансировании части синдицированного займа, который концессионер привлек в 2016 году для реализации проекта.

Кроме того, юристы «Качкин и Партнеры» принимали активное участие в переговорах с концессионером, концедентом, действующими кредиторами (синдикатом банков) и финансирующей организацией в целях защиты интересов финансирующей организации и отражения соответствующих положений в документации по рефинансированию.

В результате рефинансирования клиенту удалось обеспечить снижение процентной ставки по заемному финансированию, положительный финансовый эффект от которого был частично распределен в пользу концессионера.

Рефинансирование проекта ЦКАД ПК-3 является первым и прецедентным кейсом для всей российской отрасли ГЧП, а также рынка проектного финансирования. Особое значение имеют масштабность и сложность структурирования сделки, а также ее уникальность за счет объединения усилий государственной (ГК Автодор) и частной (новая финансирующая организация, предоставившая замещающее финансирование – АО ДОМ РФ) сторон для объединения денежных потоков, направленных на полное погашение задолженности по соглашению о финансировании с изначальным синдикатом кредиторов и улучшение условий обслуживания оставшейся кредитной задолженности.

Рефинансирование осуществлено в тесном сотрудничестве с ООО «АСК» (дочерняя компания холдинга АО «ДСК «АВТОБАН», одного из лидеров дорожно-строительного рынка Российской Федерации), а также АО Банк ДОМ.РФ, для которого участие в рефинансировании стало в некотором смысле пилотным проектом, позволившим банку включить в свое портфолио финансирование масштабных инфраструктурных проектов в сфере дорожного строительства. Четкая координация и последовательность действий участников сделки, в том числе и с участием публичной стороны в лице Министерства транспорта РФ, Министерства финансов РФ, Министерства экономического развития РФ, позволили слаженно провести необходимые мероприятия и достичь соглашения по всем ключевым аспектам сделки. Важным аспектом для масштабных проектов ГЧП стало расширение перечня кредитных организаций, заинтересованных в финансировании подобных проектов в России.

Данный проект является одним из первых в РФ проектов по рефинансированию синдицированного кредита, предоставленного для целей реализации федерального концессионного проекта.

Денис Качкин

Адвокат
Управляющий партнер
Руководитель практики по инфраструктуре и ГЧП
Заведующий базовой кафедрой юридического факультета НИУ ВШЭ — Санкт-Петербург

Cкачать VCARD

+7 812 602 0225
denis.kachkin@kachkin.ru

СКАЧАТЬ ДОКУМЕНТЫ

Денис Качкин

Cкачать VCARD

+7 812 602 0225
denis.kachkin@kachkin.ru

ПРОЕКТЫ

СКАЧАТЬ ДОКУМЕНТЫ

Наверх